Une petite fille traverse une forêt vers ce qui semble être une ferme isolée. Plusieurs personnes assassinées sont retrouvées dans l'écurie, la famille Gruber, en arrière-plan un bébé pleure. Un saut dans le temps au présent suit. Le photographe Marc Barenberg se promène dans la Bavière hivernale avec son petit fils Tyll. Dans la ville de Kaifeck, il emménage dans une chambre avec la jeune propriétaire Juliana Lukas. Au dîner, il remarque les nombreuses photos en noir et blanc accrochées au mur et rencontre la frêle grand-mère de la logeuse. À sa grande surprise, elle lui dit : « Je savais que tu viendrais. » Dès la première nuit, il est tourmenté par des cauchemars qui le conduisent à travers une forêt jusqu'à une ferme délabrée. Le matin, il est surpris de constater qu'il a dormi dans ses vêtements, qui sont visiblement souillés. Au petit déjeuner, il découvre une vieille photographie de la ferme. Au cours de la journée, il fait la connaissance de différentes personnes importantes du village, le prêtre, le commerçant, le médecin et le menuisier Kogler. Lorsque le prêtre s'évanouit, il donne à Marc un crucifix. Pendant ce temps, Tyll s'implique de plus en plus dans les secrets de la nuit de l'épiphanie et de la Perchten. Marc et Juliana se rapprochent. Une autre nuit de cauchemars s'ensuit pour Marc, dans laquelle il suit une mystérieuse femme en manteau rouge et assiste au meurtre. Au matin, la photographie de la cour a disparu et la mère de Juliana, qui est en fauteuil roulant, ne veut pas se souvenir de la photo. Néanmoins, lors d'une promenade, Marc et Tyll trouvent la ferme délabrée, et Marc est tourmenté par des visions. Dans un puits, Tyll trouve une pierre de forme étrange. Pendant ce temps, la grand-mère de Juliana visite la tombe du fermier assassiné et se souvient des événements de son enfance. Une autre nuit se passe avec les cauchemars de Marc et le constat certain qu'il est somnambule : le matin il a une blessure saignante à la tête. Lors d'une conver